摘 要

会计信息披露是指企业将可能会直接或间接地影响到使用者决策的关键会计信息以公开报告的形式提供给用户，会计信息披露质量的关键在于披露是否真实可靠，以及企业是否充分及时的披露会计信息以及披露的对象之间是否公平。然而在当前阶段我国上市公司披露的会计信息真实性规范性还有及时性方面都存在问题，本文就现阶段我国上市公司会计信息披露现状存在问题及解决对策展开讨论。尽快完善会计信息披露相关的法律法规、改善公司监管结构、加大惩罚力度是解决目前我国上市公司会计信息披露问题的重中之重。

关键词：信息披露；完善相关制度；披露质量

Research on the accounting information disclosure of listing Corporation in China

Refers to enterprises will directly or indirectly affect the decision-making of users important accounting information in the disclosure of the report forms to provide information to the user of accounting information disclosure, accounting information disclosure quality the key is disclosed is true and reliable, whether or not to disclose full and timely disclosure of between whether it is fair. However, the present stage our country listed company accounting information disclosure existing disclosure untrue are not standardized and timely issues. In this paper, present stage our country listed company accounting information disclosure status, problems and countermeasures are discussed. As soon as possible to improve the relevant laws and regulations of accounting information disclosure, improve the company's regulatory structure, and increase the punishment is to solve the problem of accounting information disclosure in China's listing Corporation.

Key words：Information disclosure; perfect related system; disclosure quality

目 录

1 绪论 - 1 -

1.1 研究的目的与意义 - 1 -

1.2 研究思路与方法 - 1 -

1.3 文献综述 - 1 -

1.3.1 国外相关文献综述 - 1 -

1.3.2 国内文献综述 - 3 -

2 上市公司会计信息披露的含义 - 5 -

2.1 上市公司会计信息披露的定义 - 5 -

2.2 上市公司会计信息披露的内容 - 5 -

2.3 上市公司会计信息披露的要求 - 5 -

2.3.1 可靠性 - 5 -

2.3.2 相关性 - 6 -

2.3.3 可理解性 - 7 -

2.3.4 可比性 - 7 -

2.3.5实质重于形式 - 8 -

2.3.6 重要性 - 8 -

2.3.7 谨慎性 - 8 -

2.3.8 及时性 - 9 -

3 我国上市公司信息披露的现状分析 - 10 -

3.1 会计制度的现状分析 - 10 -

3.1.1 会计环境的不确定性 - 10 -

3.1.2 会计制度的不完善 - 10 -

3.2 上市公司自身的现状分析 - 11 -

3.2.1 上市公司治理结构存在问题 - 11 -

3.2.2 上市公司激励和约束机制不完善 - 12 -

3.2.3 上市公司利己动机 - 12 -

3.3 外部监管的现状分析 - 13 -

3.3.1 我国监管体系不健全 - 13 -

3.3.2 注册会计师审计质量不高 - 14 -

3.3.3 政府监管力度不够 - 14 -

4 我国上市公司信息披露存在的问题 - 15 -

4.1 会计信息披露可靠性不足 - 15 -

4.1.1 虚构会计事项，粉饰会计报表 - 15 -

4.1.2 会计核算不真实 - 16 -

4.1.3 重大会计事项披露不当 - 16 -

4.2 会计信息披露的相关性差 - 16 -

4.2.1 会计信息披露不充分、不及时 - 16 -

4.2.2 会计信息披露不具有可比性 - 17 -

5 会计信息披露质量低下的危害 - 18 -

5.1 对宏观经济基础的危害 - 18 -

5.2 对广大投资者的危害 - 18 -

5.3对上市公司自身的危害 - 19 -

6 会计信息披露失真的对策 - 20 -

6.1 完善相关法律法规 - 20 -

6.2 严格执法，加大处罚力度 - 20 -

6.3 强化相关部门监管职能 - 21 -

6.4 加强对会计从业人员专业水平和职业道德培训 - 21 -

结 论 - 22 -

致 谢 - 23 -

1 绪论

1.1 研究的目的与意义

据我国证券管理监督委员会数据显示，到2015年10月14日为止中国上市公司总数达到2800家，全年境内融资总额达2.716万亿美元。这些资金加快了企业产业链的升级, 同时也增强了企业核心竞争力。资本市场逐渐成为全社会重要的财富管理平台，成为国民经济中最活跃、最有创造力和竞争力的一部分。在全球经济一体化的浪潮下，资本市场国际化的趋势渐渐增强。近些年来，我国上市公司越来越多，规模越来越大，广大投资者和会计信息使用者对会计信息要求越发严格，上市公司会计信息披露问题也渐渐显露出来，比如说红光实业编造虚假利润少报亏损、东方电子虚增销售收入以及海龙科技未将信息及时公告等等。

本文的主要目的是说明会计信息披露的含义，分析我国上市公司会计信息披露的现状，找出我国上市公司会计信息披露失真的原因及其影响，最后提出解决我国上市公司会计信息披露问题的对策。

1.2 研究思路与方法

本文先是概括理论基础，以我国上市公司信息披露出现的问题为切入点，运用案例分析法归纳出出现问题的原因并且分析会计信息披露出现问题的原因，采用规范研究方法，按照发现问题——找出原因——提出对策的思路，对我国信息披露出现的问题进行了深入的探讨和研究。

1.3 文献综述

1.3.1 国外相关文献综述

国外学者主要采用规范研究法和实证研究法对会计信息披露进行分析，下面就用一个表格简洁直观的展示研究成果：

1.3.2 国内文献综述

21 世纪是我国资本市场步入新时代的一个发展时期，随着资本市场的发展，一些问题逐渐喷涌而出，其中上市公司会计信息披露问题屡见不鲜，于是我国会计领域的学者开始探究其影响因素，最后发现这些因素都可以归纳为公司治理的缺陷。具体来说，我国学者主要是从股权结构、内部控制特征（董事会特征、监事会规模）等方面进行研究的,最新研究开始涉及激励约束机制，但还不是很成熟。

目前通常将会计信息披露分为两种方法:即强制性信息披露和自愿性信息披露。强制性信息披露包括三种形式：公告、置备和网上推介，对于执行强制性信息披露，北京工商大学崔学刚教授在2004年指出，如果某家上市公司在未披露包括公司业绩存在大幅度增减、影响公司经营的重大并购收购事项以及公司实际控制权转让等重大信息事项之前，股价出现异动，包括持续的上涨或者下跌，这就证明该公司出现了较为严重的信息泄露现象，致使一些不法人士利用内幕消息操纵上市公司的股价进行违法交易，以获得非法收益。一些研究人士认为，我国大部分上市公司资源披露会计信息的意愿不强，在这种环境下监管部门对上市公司严格实行强制性信息披露能够在一定程度上减少公司因信息披露不完全或者信息造假的影响，能有效避免广大投资者因不实的会计信息而遭受损失。

上市公司因会计信息披露产生的违规行为多种多样，玄松认为，上市公司会计信息的披露不够真实充分，其表现在对或有事项、分部信息、重大事件及预测性财务信息的披露等。李玉英会计信息披露出现的问题做出补充，认为问题还表现在会计信息披露的无用性。龚玉利认为，现阶段我国会计信息披露中存在被动披露、披露不及时、披露内容不真实等问题。

公司内部控制制度不健全，违规成本较低、产权结构不合理、相关法律责任体系震慑力度不够都是造成如今会计信息披露乱糟糟现状的成因。据不完全统计，中国上市公司的大股东对公司股份拥有绝对的控制权，拥有公司一半以上股权的占 63%，这63%中的89%是国有股东，同时，大概有四分之三的上市公司存在法人股股东，持股比例最高为 39.1%，最低为 2.1%，平均数为19.8%。由于大股东的绝对地位，股东大会大多只是摆设，难以有效监督公司管理人员。刘立国认为股权适度集中，平衡各大股东之间的持股比例，既能起到相互制约的作用又能防止财务造假。贾国栋、李姝通过建造会计信息披露监管的博弈模型，得出结论为要想最大限度的实现上市公司会计信息披露的真实性，那么需要加大政府部门的监管力度和降低监管成本。叶陈毅、聂莎莉、李娜提出，我国现行《公司法》还没有明确条文界定企业社会责任内涵的相关条目。现行社会责任方面的法规只关注了环境保护这方面，对社会责任信息披露这方面却鲜有法规来规范行为。李慧云、李丁俏、刘娇娇以120家在上海证券交易所上市的制造业公司为研究对象，从董事会规模、董事会持股人数比例、公司盈利和盈余能力、流通股比例和股权集中度等五个方面，对经营者治理公司与自愿披露会计信息之间的关系进行实证分析，研究结果表明这五个因素对信息披露的自愿性影响明显。曹皖清、韩煦建立一个函数模型，将国营企业和民营企业的董事会特征作为自变量，规范的会计信息披露质量要求作为因变量进行回归分析，发现二者有相同的研究结果，即两个变量呈反比例关系。彭睿选取国有公司的样本数据，引入博弈论模型用五粮液财务造假案例作为实证分析，经分析后提出可以通过建立激励约束机制来强化经营者行为，以此来提高会计信息披露的质量。王斌、李常青通过回归分析法得出结论：法律制度规定的越详细、监管部门的监管力度越强，越能震慑上市公司。

2 上市公司会计信息披露的含义

2.1 上市公司会计信息披露的定义

上市公司会计信息披露是指股票发行公司按照国家和证券交易所的规定，公开企业重要信息，目的是为了帮助投资者进行判断。那些可能会影响股东、债权人或潜在投资者对公司的目前和将来做出理性判断的，从而可能影响其决策行为的信息，都应按规范披露出来。会计信息披露质量的关键在于披露的真实性、可靠性、充分性和及时性。

2.2 上市公司会计信息披露的内容

为了保证上市公司信息披露符合规范，我国先后颁布了一系列有关上市公司信息披露的法规，如《中华人民共和国公司法》、《中华人民共和国证券法》、《上市公司信息披露管理办法》、《首次公开发行股票并上市管理办法》等。根据上述法律和行政法规，上市公司会计信息披露的内容主要包括招股说明书、上市公告书、定期报告(包括年度报告、中期报告、季度报告）、临时报告。这里的报告包括财务报告、财务报告中的资产负债表、利润表、现金流量表、所有者权益变动表、财务报表附注、财务情况说明书等。

2.3 上市公司会计信息披露的要求

会计信息质量要求是对企业财务报告中所提供的会计信息质量的基本要求，是使财务报告中所提供会计信息对投资者等使用者决策有用应具备的基本特征，它主要包括可靠性、相关性、可理解性、可比性、实质重于形式、重要性、谨慎性和及时性。

2.3.1 可靠性

可靠性要求企业应当以实际发生的交易或者事项为依据进行确认、计量和报告，如实反映符合确认和计量要求的各项会计要素及其它相关信息。保证会计信息真实可靠、内容完整。会计信息要有用，必须以可靠为基础。如果财务报告中提供的信息不可靠，就会误导投资者等使用者甚至造成重大损失。为了贯彻可靠性要求，企业应当做到：

1. 以实际发生的交易或事项为依据进行确认、计量、将符合会计要素定义及其确认条件的资产、负债、所有者权益、收入、费用和利润等如实反映在财务报表中，不得根据虚构的、没有发生的或尚未发生的交易或者事项进行确认计量和报告。
2. 在符合重要性和成本效益原则的前提下，保证会计信息的完整性，其中包括应当编报的报表及其附注内容等应当保持完整，不能随意修改应予披露的信息，与使用者决策相关的信息都应当充分披露。
3. 包括在财务报告中的会计信息应当是中立的、无偏的。如果企业在财务报告中为了达到事先设定的结果或效果，通过选择或列示有关会计信息以影响决策和判断的。这样的财务报告信息就不是中立的。

2.3.2 相关性

相关性要求企业提供的会计信息应当与投资者等财务报告使用者的经济决策需要相关，一项信息是否具有相关性取决于预测价值和反馈价值。

1. 预测价值。如果一项信息能帮助决策者对过去、现在和未来事项的可能结果进行预测，则该项信息具有预测价值。决策者可根据预测的结果，作出其认为的最佳选择。因此，预测价值是构成相关性的重要因素，具有影响决策者决策的作用。
2. 反馈价值。一项信息如果能有助于决策者验证或修正过去的决策和实施方案，即具有反馈价值。把过去决策所产生的实际结果反馈给决策者，使其与当初的预期结果相比较，验证过去的决策是否正确，总结经验以防止今后再犯同样的错误。反馈价值有助于未来决策。

会计信息质量的相关性要求，需要企业在确认、计量和报告会计信息的过程中，充分考虑使用者的决策模式和信息需要。但是，相关性是以可靠性为基础的，会计信息应在可靠性前提下，尽可能的做到相关性，以满足投资者等财务报告使用者的决策需要。

2.3.3 可理解性

可理解性要求企业提供的会计信息应当清晰明了，便于投资者等财务报告使用者理解和使用。